TOP TALKS
- Jordan fourth biggest market for start-up funding in MENA. (Macro)
- The UAE is the largest Gulf source of foreign direct investment in Oman by the end of the third quarter. (Macro)
- Emirates Stallions concludes 2023 with 60% stake in AFKAR. (M&As)
- Egypt’s MAFI signs 300 million USD contracts to set up largest food industries park in Middle East. (Investments)
- Prime Minister of the Occupying Authority: The war will continue for many more months. (GeoPolitical)
MACRO
- Jordan fourth biggest market for start-up funding in MENA.
Jordan attracted 246 million USD of capital across 220 deals since 2018. Jordan witnessed 11% decrease in trade balance deficit in first nine months of 2023. Gap between imports and exports stood at 7.08 billion dinars compared to 7.96 billion a year ago. (Mubasher)
- The UAE is the largest Gulf source of foreign direct investment in Oman by the end of the third quarter.
The total foreign direct investment at the end of the third quarter amounted to about 22.96 billion riyals (59.6 billion USD), including about 1.28 billion riyals from the UAE, ranking third after the United Kingdom and America. (Zawya)
- Morocco's economy grew by 2.8% in the third quarter of 2023.
The Central Bank of Morocco - which is suffering from the effects of a devastating earthquake - expects the country's gross domestic product to grow by 2.8% in 2023, then to grow by 3.2% next year. (Zawya)
- UAE reduces fuel prices while Qatar raises the selling price of gasoline 91 in January.
The UAE has been implementing a policy of liberalizing fuel prices since August 2015, and adopting a pricing mechanism linked to global crude oil. While the state-owned Qatar Energy Company raised the selling price of automobile fuel “Gasoline 91” in the country during the month of January 2024, while keeping the selling price of automobile fuel Gasoline 95 and diesel unchanged from December prices. (Zawya)
- Madbouly sets the date for setting prices on strategic commodities.
Counselor Mohamed Al-Homsani, the official spokesman for the Council of Ministers, revealed the date of implementation of the government’s decision regarding reducing the prices of 7 strategic goods, as it is expected that a decision will be issued by the government in the coming hours to determine the controls for setting the price on the goods. (Hapi Journal)
M&As
- Emirates Stallions concludes 2023 with 60% stake in AFKAR.
The transaction aligns with the listed company’s expansion plans to boost its portfolio in the real estate and retail sector. The acquisition also anchors the group’s objectives to invest in high-growth sectors. (Mubasher)
- Dubai robotics start-up Micropolis files for 37 million USD IPO in US.
In its filing with the US Securities and Exchange Commission (SEC), the company said it is offering 8.2 million shares priced between 4 and 5 USD, which could value the enterprise at around 172 million USD. (Al Mal)
- ICME Medical acquires 72% of Banff Nonwovens.
The International Company for Medical Industries, ICMI, announced the implementation of the purchase of 45.42% of the shares of Banff Nonwoven Fabrics Company, in accordance with the company’s general assembly decision to acquire a controlling stake in Banff. (Al Borsa News)
- The Egyptian "Giza Systems" will direct 70% of its investments to Saudi Arabia in 2024.
The company is 88.19% owned by "Solutions" listed in Saudi stock market. Its president said that it will pump investments worth 200 million USD over the next year, including 140 million USD to increase the company’s expansion in the Saudi market. (Bloomberg Asharq)
- eXtra announces IPO plans for subsidiary.
The subsidiary owns United Company for Financial Services (Tasheel), which provides non-banking financial services to its clients. The board members of eXtra approved the transaction in their meeting held on 28 December 2023. (Zawya)
INVESTMENTS
- Egypt’s MAFI signs 300 million USD contracts to set up largest food industries park in Middle East.
The global firms are JBT Corporation, GEA Group, and Cabinplant. The park is set to be established on a 154,000-square-meter area in Sadat City and will include five factories. (Zawya)
- UAE’s F&B manufacturing industry to reach 23.2 billion USD by 2025.
The growth will be led by snacking and bakery segments, which have expanded by 50% and 20%, respectively. The UAE’s F&B sector is one of the key economic drivers in the country. The country is home to more than 2,000 F&B manufacturing companies that generate around 7.63 billion USD in revenues every year. (Zawya)
- Fawry, Simple Touch to boost digital payments in MENA's F&B sector.
The partnership will evolve Simple Touch's restaurant management systems by integrating the latest advanced financial technologies provided by Fawry within the MENA region. (Mubasher)
- “Gypsco" signs a contract to develop a gypsum board production line for its factory in Riyadh for 30 million riyals.
Saudi-based National Gypsum Company has signed a 30 million SAR (8 million USD) agreement with China's LVJOE Machinery Manufacturing Group for the development and modernisation of its production line at Riyadh factory. (Mubasher)
- Alstom signs a contract exceeding 500 million EUR for the AlUla tram project in Saudi Arabia.
The tram line, with a length of 22.4 kilometers, will be the longest cable-free line in the world. It will include 20 trams and connect 17 stations. The Kingdom seeks to make AlUla Governorate, which is located in its northwest, one of the most prominent tourist destinations. (Bloomberg Asharq)
GEOPOLITICAL
- Prime Minister of the Occupying Authority: The war will continue for many more months.
Hezbollah would receive unimaginable blows if it expanded its attacks on Israel. etanyahu stressed that he would not allow the Houthis to threaten the security of Israelis, stressing that work is being done at all times against Iranian threats. (Al Mal)
- US tries to persuade shippers to sail red sea despite houthi attacks.
The US military is trying to reassure shipping companies that a multinational force is making it safe to sail through the Red Sea and Suez Canal even though attacks from Yemen-based Houthi rebels show no sign of stopping. (Bloomberg)
- Middle East oil producers gear up for global market share showdown in 2024.
A potential market share battle is likely in the global oil market in 2024 as Middle Eastern producers aim to reclaim their positions. The market will see significant shifts next year, driven by OPEC production cuts, a growing oil production surge in the US, and potential market share battles. (Zawya)
- BRICS to double membership on January 1 as UAE, others join.
This month, representatives from the UAE, Saudi Arabia, Egypt, Iran and Ethiopia attended a BRICS sherpa gathering in Durban, South Africa, indicating that the five states “have accepted the invitation” to join the bloc. (Hapi Journal)
أهم الأحداث
- الأردن رابع أكبر سوق لتمويل الشركات الناشئة في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا. (الاقتصاد الكلي)
- الإمارات أكبر مصدر خليجي للاستثمار الأجنبي المباشر في عُمان بنهاية الربع الثالث. (الاقتصاد الكلي)
- "الإمارات ستاليونز" تختتم عام 2023 بحصة 60% في "أفكار". (الدمج والاستحواذ)
- مافي المصرية توقع عقدًا بقيمة 300 مليون دولار لإنشاء أكبر مجمع للصناعات الغذائية في الشرق الأوسط. (الاستثمارات)
- رئيس وزراء سلطة الاحتلال: الحرب ستستمر شهوراً عديدة أخرى. (جيوسياسي)
الاقتصاد الكلي
- الأردن رابع أكبر سوق لتمويل الشركات الناشئة في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا.
اجتذبت الأردن 246 مليون دولار أمريكي من رأس المال عبر 220 صفقة منذ عام 2018. وشهد الأردن انخفاضًا بنسبة 11٪ في عجز الميزان التجاري في الأشهر التسعة الأولى من عام 2023. وبلغت الفجوة بين الواردات والصادرات 7.08 مليار دينار مقارنة بـ 7.96 مليار دينار قبل عام. (مباشر)
- الإمارات أكبر مصدر خليجي للاستثمار الأجنبي المباشر في عُمان بنهاية الربع الثالث.
بلغ إجمالي الاستثمار الأجنبي المباشر بنهاية الربع الثالث نحو 22.96 مليار ريال ( 59.6 مليار دولار) بينها نحو 1.28 مليار ريال من الإمارات بعد المملكة المتحدة وأمريكا. (Zawya)
- اقتصاد المغرب ينمو بـ 2.8% في الربع الثالث من العام الجاري.
ويتوقع البنك المركزي للمغرب - الذي يعاني من آثار زلزال مدمر- أن ينمو الناتج المحلي الإجمالي للبلاد بنسبة 2.7% خلال العام الجاري، ثم ينمو بـ 3.2% العام المقبل. (زاوية)
- الإمارات تخفض أسعار الوقود بينما ترفع قطر سعر بيع بنزين 91 في يناير.
وتطبق الإمارات سياسة تحرير أسعار الوقود منذ أغسطس 2015، وتعتمد آلية تسعير مرتبطة بالنفط الخام العالمي. بينما رفعت شركة قطر للطاقة المملوكة للدولة سعر بيع وقود السيارات “بنزين 91” في الدولة خلال شهر يناير 2024، مع إبقاء سعر بيع وقود السيارات بنزين 95 والديزل دون تغيير عن أسعار ديسمبر. (زاوية)
- "الوزراء" المصري يحدد موعد وضع السعر على السلع الاستراتيجية.
كشف المستشار محمد الحمصاني، المتحدث الرسمي باسم مجلس الوزراء، عن موعد تطبيق قرار الحكومة بشأن تخفيض أسعار 7 سلع من المواد الاستراتيجية، حيث من المتوقع أن يصدر قرار من الحكومة خلال الساعات المقبلة لتحديد ضوابط وضع السعر على السلع. (جريدة حابي)
اندماجات واستحواذات
- "الإمارات ستاليونز" تختتم عام 2023 بحصة 60% في "أفكار".
وتتوافق هذه الصفقة مع خطط الشركة المدرجة التوسعية لتعزيز محفظتها في قطاعي العقارات والتجزئة. كما ترسخ عملية الاستحواذ أهداف المجموعة للاستثمار في القطاعات ذات النمو المرتفع. (مباشر)
- تقدم شركة مايكروبوليس الناشئة في دبي للروبوتات طلبًا للاكتتاب العام الأولي بقيمة 37 مليون دولار أمريكي في الولايات المتحدة.
وقالت الشركة في ملفها المقدم إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC)، إنها تعرض 8.2 مليون سهم بسعر يتراوح بين 4 و5 دولار أمريكي، وهو ما قد يقدر قيمة الشركة بحوالي 172 مليون دولار أمريكي. (جريدة المال)
- "إيكمي" الطبية تستحوذ على 72% من بانف للأقمشة غير المنسوجة.
أعلنت شركة الدولية للصناعات الطبية إيكمي، عن تنفيذ شراء 45.42% من حصص شركة بانف للأقمشة غير المنسوجة، وفقًا لقرار عمومية الشركة بالاستحواذ على حصة حاكمة في بانف. (مباشر)
- جيزة للأنظمة" المصرية توجه 70% من استثماراتها إلى السعودية في 2024.
الشركة المملوكة بـ88.19% لـ"سلوشنز" المدرجة في سوق الأسهم السعودية، قال رئيسها إنها ستضخ استثمارات بقيمة 200 مليون دولار خلال العام المقبل، منها 140 مليون دولار لزيادة توسعات الشركة في السوق السعودية. وأشار إلى أن المملكة باتت أكثر الأسواق الجاذبة للاستثمار في المنطقة لما تتمتع به من حجم أعمال ضخم في شتى القطاعات. (بلومبرج الشرق)
- اكسترا" تعلن عن خطط الاكتتاب العام لشركة تابعة.
وتمتلك الشركة التابعة الشركة المتحدة للخدمات المالية (تسهيل) التي تقدم خدمات مالية غير مصرفية لعملائها. وقد وافق أعضاء مجلس إدارة اكسترا على الصفقة في اجتماعهم المنعقد بتاريخ 28 ديسمبر 2023. (زاوية)
الاستثمارات
- مافي المصرية توقع عقدًا بقيمة 300 مليون دولار لإنشاء أكبر مجمع للصناعات الغذائية في الشرق الأوسط.
والشركات العالمية هي شركة JBT، ومجموعة GEA، وCabinplant. ومن المقرر إنشاء الحديقة على مساحة 154 ألف متر مربع بمدينة السادات، وستضم خمسة مصانع. (زاوية)
- من المتوقع أن يصل حجم قطاع تصنيع الأغذية والمشروبات في دولة الإمارات العربية المتحدة إلى 23.2 مليار دولار أمريكي بحلول عام 2025.
وسيقود هذا النمو قطاعا الوجبات الخفيفة والمخبوزات، اللذان توسعا بنسبة 50% و20% على التوالي. يعد قطاع الأغذية والمشروبات في دولة الإمارات العربية المتحدة أحد المحركات الاقتصادية الرئيسية في البلاد. تعد البلاد موطنًا لأكثر من 2000 شركة تصنيع للأغذية والمشروبات تحقق إيرادات تبلغ حوالي 7.63 مليار دولار أمريكي كل عام. (زاوية)
- فوري وسمبل تاتش لتعزيز المدفوعات الرقمية في قطاع الأغذية والمشروبات بمنطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا.
ستعمل الشراكة على تطوير أنظمة إدارة المطاعم الخاصة بشركة سمبل تاتش من خلال دمج أحدث التقنيات المالية المتقدمة التي تقدمها فوري في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا. (مباشر)
- "جبسكو" توقع عقداً لتطوير خط إنتاج ألواح جبسية لمصنعها بالرياض بـ30 مليون ريال.
" وقعت شركة جبسكو الوطنية السعودية اتفاقية بقيمة 30 مليون ريال سعودي (8 ملايين دولار أمريكي) مع مجموعة LVJOE الصينية لتصنيع الآلات لتطوير وتحديث خط إنتاجها في مصنع الريال. (مباشر)
- ألستوم" توقع عقداً يتجاوز 500 مليون يورو لمشروع ترام العلا في السعودية".
"خط الترام البالغ طوله 22.4 كيلو متراًَ، سيعدّ أطول خط خالٍ من الكابلات في العالم، وسيضم 20 تراماً، ويربط بين 17 محطة. تسعى المملكة أن تكون محافظة العلا التي تقع في الشمال الغربي لها، أحد أبرز المقاصد السياحية. (بلومبرج الشرق)
جيوسياسية
- رئيس وزراء سلطة الاحتلال: الحرب ستستمر شهوراً عديدة أخرى.
أن حزب الله سيتلقى ضربات لن يتخيلها إذا وسع هجماته على إسرائيل. وأكد نتنياهو أنه لن يسمح بتهديد الحوثيين لأمن الإسرائيليين، مؤكداً أنه يتم العمل في كل وقت ضد التهديدات الإيرانية. (جريدة المال)
- الولايات المتحدة تحاول إقناع شركات الشحن بالإبحار في البحر الأحمر رغم هجمات الحوثيين.
يحاول الجيش الأمريكي طمأنة شركات الشحن بأن القوة المتعددة الجنسيات تعمل على تأمين الإبحار عبر البحر الأحمر وقناة السويس، على الرغم من أن هجمات المتمردين الحوثيين المتمركزين في اليمن لا تظهر أي علامة على التوقف. (بلومبرج)
- يستعد منتجو النفط في الشرق الأوسط لمواجهة حصص السوق العالمية في عام 2024.
من المحتمل أن تندلع معركة محتملة على حصص السوق في سوق النفط العالمية في عام 2024 حيث يهدف المنتجون في الشرق الأوسط إلى استعادة مواقعهم. ستشهد السوق تحولات كبيرة في العام المقبل، مدفوعة بتخفيضات إنتاج أوبك، وزيادة إنتاج النفط في الولايات المتحدة، ومعارك محتملة على حصة السوق. (زاوية)
- البريكس ستضاعف عضويتها في الأول من يناير مع انضمام الإمارات ودول أخرى.
وفي هذا الشهر، حضر ممثلون عن الإمارات العربية المتحدة والمملكة العربية السعودية ومصر وإيران وإثيوبيا اجتماع شيربا لمجموعة البريكس في ديربان بجنوب إفريقيا، مما يشير إلى أن الدول الخمس "قبلت الدعوة" للانضمام إلى الكتلة. (جريدة حابي)
